أظهرت شركة لاوبو جولد Laopu Gold لتجارة المجوهرات في الصيني تحولاً مفاجئًا، عند إطلاق طرحها العام الأولي يوم الجمعة – حيث ارتفعت في وقت ما بنسبة 86.7٪ ، وأصدرت الشركة 22.37 مليون سهم بسعر 40.5 دولار هونج كونج للسهم، في نتيجة جعلت الكثيرين يبشرون بعودة سوق الاكتتاب العام الأولي في هونج كونج.
وفقًا لشركة المحاماة O’Melveny، التي عملت كمستشارة لشركة Laopu Gold في هونج كونج والولايات المتحدة، بلغ إجمالي حجم العرض حوالي 905 مليون دولار هونج كونج (116 مليون دولار أمريكي) بعد ممارسة خيار تعديل حجم العرض بالكامل.
أبلغت الشركة Finance Asia أن Tencent وChina Southern Asset Management وCPE Fund كانوا المستثمرين الأساسيين للاكتتاب العام الأولي، حيث حصلوا بشكل جماعي على أسهم بقيمة 56 مليون دولار أمريكي، لإصدار انتهى في النهاية بتغطية 582 مرة.
وتمكنت شركة O’Melveny، ومكتب المحاماة العالمي، وشركة Linklaters، وشركة Haiwen & Partners من الحصول على أدوار في إدراج العلامة التجارية الصينية للمجوهرات Laopu Gold في بورصة هونج كونج للأوراق المالية.
وتعاقدت شركة لاوبو جولد Laopu Gold مع شركة O’Melveny كمستشار قانوني لها في هونج كونج والولايات المتحدة، مع الشريكين Geng Ke وZhu Ke على رأس فريق المعاملات الخاص بالشركة.
عملت شركة Global Law كمستشار قانوني للشركة المصدرة في جمهورية الصين الشعبية، بقيادة الشريك Xu Huijie والشريك الإداري Liu Jinrong. وشمل الأعضاء الرئيسيون الآخرون الشركاء Song Linlin و Zhang Yanting و Zhu Ruiqing.
تأسست العلامة التجارية الصينية للمجوهرات الذهبية التراثية في عام 2009 واحتلت المرتبة الأولى في مبيعات المتاجر الفردية لمجوهرات الذهب الصينية، وفقًا لبيانات Frost & Sullivan في عامي 2022 و2023.
ويأتي الطرح العام الأولي لشركة تجارة الذهب التراثية – وهي علامة تجارية صينية للمجوهرات الذهبية المصنوعة يدويًا والتي تدعي استخدام تقنيات الحرف اليدوية الصينية القديمة “لتحقيق تفاصيل دقيقة” – في الوقت الذي ارتفعت فيه أسعار الذهب على مدار العامين الماضيين.
في خضم التوترات الجيوسياسية المستمرة، تجاوز الذهب حاجز 2000 دولار للأوقية وهو مستوى حرج نفسيًا العام الماضي، حيث ارتفع بأكثر من 15٪ في عام 2024 وحده.
في حين أن الطرح العام الأولي ربما يكون قد تواكب مع موجة انتعاش الذهب، فإن الظهور القوي الآخر الأسبوع الماضي بما في ذلك Tianju Dihe، مزود خدمات البيانات المدعوم من JD.com، جعل محلل السوق يحذر من إحياء سوق الطرح العام الأولي الهزيل في هونج كونج.
على وجه الخصوص، هناك آمال كبيرة في نظام الإدراج في الفصل 18C في هونج كونج للصناعات التكنولوجية المتخصصة والذي يغطي الشركات العاملة في تكنولوجيا المعلومات من الجيل التالي مثل الخدمات المستندة إلى السحابة والذكاء الاصطناعي.
وبحسب شركة برايس ووترهاوس كوبرز، إذا استمر تحسن معنويات السوق في النصف الثاني من عام 2024، فمن المتوقع أن تشهد إدراج حوالي 80 شركة في هونج كونج في عام 2024 لتحقيق تمويل إجمالي يبلغ حوالي 70-80 مليار دولار هونج كونج، والعديد منها في قطاع التكنولوجيا والإعلام والاتصالات.
وتوقعت الشركة أن تصل بعض الاكتتابات العامة الأولية في هونج كونج إلى علامة 5 مليارات دولار هونج كونج.
وقال إيدي وونج، رئيس سوق رأس المال في هونج كونج في بيان صحفي: “مع توقع انخفاض أسعار الفائدة في النصف الثاني من العام، فإن أسواق رأس المال في هونج كونج على استعداد للانتعاش”.
“من المتوقع أن يسهم الإدراج المتوقع لأسهم الشركات التكنولوجية الصينية وشركات التكنولوجيا، وخاصة في شكل شركات تكنولوجيا متخصصة، في استقرار وثقة سوق رأس المال في المدينة”.
“على وجه الخصوص، سيلعب تنفيذ نظام الإدراج الجديد للفصل 18C دورًا محوريًا، حيث يساعد في ربط شركات التكنولوجيا عالية النمو هذه بالمستثمرين وجلب فرص جديدة لكل من الشركات وسوق الأوراق المالية في هونج كونج”.
ومع ذلك، فإن أي تراجع يأتي على خلفية بداية باهتة لطرح الاكتتابات العامة الأولية في هونج كونج في عام 2024. ففي النصف الأول من العام، بلغ إجمالي الأموال التي تم جمعها في سوق هونج كونج 13.1 مليار دولار هونج كونج – بانخفاض بنسبة 27٪ على أساس سنوي.
